Situada en un lugar privilegiado por su clima, entre montañas, a 843,97 msnm, la ciudad de Estelí es una de las más placenteras de todo Nicaragua con clima del tipo Monzónico de tierras altas, el que se caracteriza por ser subtropical seco pero bastante fresco, cuenta en algunas zonas con clima de tipo tropical de sabana, modificado por las cordilleras y montañas que rodean la ciudad. el municipio sufre constantes alteraciones, debido al avance de la frontera agrícola y al despale de sus bosques.

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La distribución poblacional es eminentemente urbana, un 81 por ciento de sus más de 100.000 hab. viven en la zona urbana mientras que solamente un 19% vive en zona rural.

La carretera panamericana pasa a su vera comunicando la ciudad con la capital, Managua que queda a 148 km. Su posición geográfica es de 13°05’ latitud N y 86°21’ longitud OE.

Su trama urbana, totalmente en damero, como en casi todas la ciudades coloniales de América, se extiende por el valle abriendo, entre las manzanas, plazas y jardines donde se ubican los edificios públicos como la catedral.

Como cabecera del departamento del mismo nombre y principal ciudad del norte del país Estelí mantiene una actividad industrial y comercial elevada. El departamento, montañoso, guarda numerosos parajes naturales relevantes que actúan como atractivo turístico como la cascada de La Estanzuela que con sus más de 40 m de altura permite realizar increíbles saltos de altura o la Meseta de Moropotente con su máxima altura a 1.460 m.